Ngày xửa ngày xưa, có hai anh em nhà nọ đang chơi đùa bên miệng giếng, chẳng may cả hai đều ngã xuống dưới. Ở dưới đó có một con thủy yêu sinh sống. Ả ta cất lời: “Ta bắt được tụi bay rồi, giờ tụi bay phải làm lụng vất vả cho ta!”, rồi bắt chúng đi mất.
Ả giao cho cô em gái việc kéo sợi lanh bẩn thỉu, rối bù, lại bắt cô phải xách nước bằng một cái thùng thủng đáy; còn cậu con trai thì phải đốn cây bằng một lưỡi rìu cùn, và chúng chẳng được cho ăn gì ngoài những chiếc bánh bao cứng như đá.
Cuối cùng, lũ trẻ đã quá đỗi bất mãn. Chúng đợi đến một ngày Chủ nhật nọ, khi thủy yêu đã đi lễ nhà thờ, liền bỏ trốn. Nhưng khi buổi lễ kết thúc, Ả thủy yêu phát hiện ra những chú chim non đã bay mất, liền sải những bước dài đuổi theo.
Từ đằng xa, lũ trẻ nhìn thấy Ả đang tiến đến. Cô em liền ném vội một chiếc bàn chải ra sau lưng, lập tức tạo thành một ngọn đồi lông bàn chải khổng lồ với hàng vạn chiếc gai nhọn. Thủy yêu phải trèo qua đó với vô vàn khó khăn, nhưng cuối cùng Ả cũng vượt qua được.
Thấy vậy, cậu anh liền ném một chiếc lược ra phía sau. Chiếc lược biến thành một ngọn đồi lược với hàng triệu chiếc răng lược. Thế nhưng, Ả thủy yêu vẫn giữ được thăng bằng và cuối cùng cũng vượt qua được chướng ngại đó.
Bấy giờ, cô bé lại ném chiếc gương soi của mình xuống. Chiếc gương tạo thành một ngọn đồi gương trơn trượt đến mức thủy yêu hoàn toàn không thể tài nào bước qua nổi. Lúc ấy, Ả liền nghĩ: “Ta sẽ về nhà thật nhanh lấy cây rìu, rồi bổ đôi ngọn đồi thủy tinh này ra.”
Tuy nhiên, từ lâu trước khi Ả quay lại và chặt đôi được lớp kính, lũ trẻ đã chạy trốn đi thật xa, và thủy yêu đành phải quay trở về cái giếng của mình.
