Thuở trước, tại một ngôi làng nọ có hai người bạn là Juan và Andres. Juan là một người rất giàu có, cao lớn và khỏe mạnh; trong khi Andres, một kẻ cực nghèo, lại thấp bé, gầy yếu và thấp người. Andres phải làm việc vô cùng vất vả để kiếm sống, còn Juan thì dành phần lớn thời gian để vui chơi hưởng lạc.
Một buổi sáng, Andres đến tìm người bạn là Juan để hỏi mượn một con lợn lòi—ý nói con la. Juan đồng ý, nhưng dặn Andres rằng nếu có ai hỏi ai là chủ nhân của con la thì phải nói sự thật. Andres hứa và dắt con la đi. Anh bắt đầu công việc cày cấy mảnh đất nhỏ của mình ngay lập tức. Chẳng mấy chốc, hai người hàng xóm đi qua, thấy anh dùng la liền hỏi anh kiếm đâu ra con vật đó. Andres đáp rằng anh đã mua nó. Hai người kia lấy làm lạ làm sao một kẻ nghèo túng như Andres lại có thể mua nổi một con la, thế là họ đồn ầm chuyện ấy khắp làng. Khi tin này đến tai Juan, hắn vô cùng tức giận và sai người nhà đi đòi lại con la. Con vật được dẫn về, và Juan quyết định không bao giờ cho bạn mượn nữa.
Một tuần sau, hai con la của Juan chết, trong đó có con mà Andres đã mượn. Juan vứt bỏ xác chúng, nhưng Andres lại lột da những con la chết ấy rồi đem phơi khô để mang ra thị trấn bên cạnh bán.
Hôm sau, Andres lên đường ra thị trấn, thỉnh thoảng phải nghỉ dọc đường vì gánh nặng trên vai. Trời sập tối khi anh đi đến gần một ngôi nhà cô quạnh nằm giữa làng anh và thị trấn nơi anh định bán da thú. Anh gõ cửa và hỏi người phụ nữ ở đó xin trú chân qua đêm. Bà ta bảo rằng mình không thể quyết định điều gì cho đến khi chồng về. Thế là Andres đành phải đợi ngoài đường gần ngôi nhà. Chẳng bao lâu sau, có một người đàn ông tiến lại phía ngôi nhà. Andres bước đến hỏi xem ông ta có phải là chủ nhà không, nhưng người nợ đáp không phải, vậy nên Andres đành quay ra đường. Từ chỗ ngồi của mình, Andres nhìn thấy người phụ nữ bên trong đang chuẩn bị một bữa tối tươm tất cho người lạ mặt vừa bước vào. Khi hai người đang ngồi bên bàn ăn, Andres thấy từ đằng xa có một người nữa đang tiến lại. Người phụ nữ hoảng hốt mở một chiếc rương lớn trống không rồi giấu người đàn ông vào trong, sau đó cất toàn bộ số cá đã nấu vào chạn bát.
Khi người chồng trở về, Andres lại xin ở trọ và được tiếp đón tử tế. Trong lúc hai người đang trò chuyện, người vợ bảo rằng cơm tối đã dọn xong và mời họ ra bàn ăn; nhưng ngặt nỗi ở đó chẳng có gì ngoài cơm trắng; thế là Andres bỗng bảo người chồng rằng mình có một tấm da phép thuật, và nếu muốn, họ có thể có cả cá ăn. Người chồng muốn kiểm chứng tấm da. Andres bắt tấm da phải gọi một người vào trong rương; và khi rương mở ra, quả nhiên có người ở đó. Tiếp đến, anh ra lệnh cho tấm da mang cá đã nấu vào chạn; và khi chạn mở ra, món cá đã nấu hiện diện ngay ở đó. Người chồng liền trả giá rất cao để mua lại tấm da thần, và Andres vui vẻ bán ngay.
Sáng sớm hôm sau, Andres rời khỏi nhà trước khi mọi người thức dậy. Tuy nhiên, chẳng mất bao lâu để người chồng phát hiện ra tấm da chẳng có phép thuật gì sảng, và hắn thề sẽ trừng trị kẻ buôn da nếu bắt được gã lần nữa. Trong khi đó, Andres đã quay về làng. Tại đây, anh gặp Juan. Thấy tiền rủng rỉnh trong túi Andres, Juan liền hỏi anh kiếm đâu ra số tiền đó. Andres bảo đó là tiền bán da những con la chết của hắn mà anh đã bán ở thị trấn bên cạnh. Nghe vậy, Juan liền hằm hằm chạy thẳng về nhà, đập chết tất cả lũ la của mình rồi lột da chúng. Khi đi ngang qua ngôi nhà cô quạnh trên đường ra thị trấn, hắn lớn tiếng rao bán da thú. Người chồng trong nhà đinh ninh đó chính là kẻ đã lừa bán tấm da phép thuật cho mình liền xách roi chạy xuống nện cho Juan một trận nhừ tử suýt mất mạng.
Sau bài học nhớ đời ấy, Juan lủi thủi về nhà, nung nấu ý định giết người bạn của mình. Nhưng Andres rất ranh ma nên luôn tìm cách lánh mặt. Cuối cùng, Juan giận quá mất khôn, tìm cách giết chết mẹ của Andres. Khi phát hiện mẹ mình đã qua đời, Andres liền mặc cho cụ những bộ quần áo thật đẹp rồi đưa ra thị trấn. Anh đi thẳng đến nhà vị bác sĩ trong thị trấn, tỉ mỉ kể rõ căn bệnh của mẹ mình. Vị bác sĩ lập tức sắc thuốc cho bệnh nhân; nhưng ngay sau khi vừa cho cụ uống thuốc, ông ta bàng hoàng nhận ra cụ đã chết. Andres liền quay sang buộc tội ông ta đã đầu độc mẹ mình; và vị bác sĩ, vì sợ những rắc rối pháp lý nếu Andres kiện ra tòa, đành ngậm ngùi bồi thường cho anh một khoản tiền lớn.
Andres trở về làng giàu có hơn bao giờ hết. Juan lại tay bắt mặt mừng, ngọt nhạt hỏi han xem anh kiếm đâu ra đống tiền ấy. Andres đáp rằng đó là tiền bán xác mẹ mình ngoài thị trấn. Nghe xong, Juan liền tất tả chạy về nhà và ra tay sát hại chính mẹ mình. Hắn chở cái xác ra thị trấn để bán; nhưng khi đang đi dọc phố, hắn bị đám đông chửi mắng xối xả và suýt mất mạng mới trốn thoát nổi.
Lần này, Juan quyết tâm không để Andres thoát thân nữa. Hắn kè kè bám theo Andres mọi lúc mọi nơi. Cuối cùng, vào một ngày nọ, hắn cũng tóm được anh. Hắn nhét Andres vào một cái bao tải rồi khiêng ra bờ biển. Dọc đường ra biển, thấy một ngôi nhà và nhân thèm thuốc lá, Juan liền bỏ Andres ở bên đường rồi ghé vào nhà xin lửa. Trong lúc đó, Andres bị trói giật cánh tay trong bao tải liền lớn tiếng gào thét rằng mình không muốn lấy con gái nhà vua và đang bị ép buộc trái ý muốn. Ngay lúc ấy, một người chăn bò dẫn đàn gia súc đi ngang qua. Nghe tiếng kêu, gã chăn bò bảo rằng hắn sẵn sàng lấy con gái nhà vua thay cho. Andres liền bảo hắn cởi trói cho mình. Gã làm theo, và Andres nhét gã chăn bò vào thay chỗ của mình. Xong xuôi, Andres nhanh chân lùa đàn bò chuồn mất. Juan quay lại, vác bao tải lên rồi ném thẳng xuống biển. Khi về đến nhà, hắn ngỡ ngàng khi thấy Andres đang đứng đó bên một đàn bò béo tốt. Hắn hỏi Andres tìm thấy chúng ở đâu, và Andres bảo rằng anh bắt được chúng ở dưới đáy biển. Thế là Juan, bản tính đố kỵ chẳng bao giờ thay đổi, liền ném mình vào bao tải bắt Andres ném xuống biển. Andres vui vẻ chiều ý hắn ngay.
